EURO FİNANS MENKUL DEĞERLER A.Ş. 01 OCAK - 31 ARALIK 2014 HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR HAKKINDA BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU
Euro Finans Menkul Değerler Anonim Şirketi Yönetim Kurulu'na
Finansal Tablolara İlişkin Rapor
1. Euro Finans Menkul Değerler A.Ş.'nin ("Şirket") 31 Aralık 2014 tarihli finansal durum tablosu ile aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait; kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu, özkaynak değişim tablosu, nakit akış tablosu ile önemli muhasebe politikalarını özetleyen dipnotlar ve diğer açıklayıcı notlardan oluşan ilişikteki finansal tabloları denetlemiş bulunuyoruz.
Yönetimin Finansal Tablolara İlişkin Sorumluluğu
2. Şirket yönetimi; finansal tabloların Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları'na ("TMS") uygun olarak hazırlanmasından, gerçeğe uygun olarak sunumundan ve hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içermeyen finansal tabloların hazırlanmasını sağlamak için gerekli gördüğü iç kontrolden sorumludur.
Bağımsız Denetim Kuruluşunun Sorumluluğu
3. Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak finansal tablolar hakkında görüş vermektir. Yaptığımız bağımsız denetim, Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafında yayımlanan Türkiye Denetim Standartlarının bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartlarına uygun olarak yürütülmüştür. Bu standartlar, etik hükümlere uygunluk sağlanmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların önemli yanlışlık içerip içermediğine dair makul güvence elde etmek üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.
Bağımsız denetim, finansal tablolardaki tutar ve açıklamalar hakkında denetim kanıtı elde etmek amacıyla denetim prosedürlerinin uygulanmasını içerir. Bu prosedürlerin seçimi, finansal tablolardaki hata veya hile kaynaklı "önemli yanlışlık" risklerin değerlendirilmesi de dahil, bağımsız denetçinin mesleki muhakemesine dayanır. Bağımsız denetçi risk değerlendirmelerini yaparken, şartlara uygun denetim prosedürlerini tasarlamak amacıyla, işletmenin finansal tablolarının hazırlanması ve gerçeğe uygun sunumuyla ilgili iç kontrolü değerlendirir, ancak bu değerlendirme, işletmenin iç kontrolünün etkinliğine ilişkin bir görüş verme amacı taşımaz. Bağımsız denetim, bir bütün olarak finansal tabloların sunumunun değerlendirilmesinin yanı sıra, işletme yönetimi tarafından kullanılan muhasebe politikalarının uygunluğunun ve yapılan muhasebe tahminlerinin makul olup olmadığının değerlendirilmesini de içerir.
Bağımsız denetim sırasında elde ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, sınırlı olumlu (şartlı) görüşümüzün oluşturulması için yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.
Sınırlı Olumlu (Şartlı) Görüşün Dayanağı
4. 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle, ticari alacaklar altında sınıflandırılan üç müşteriye ait toplam 3,054,175 TL tutarındaki alacağın, 2,744,521 TL'lik kısmı hisse senedi alımından, 303,502 TL'lik ise söz konusu hisse senedi alımlarından kaynaklanan alacağa ilişkin işletilen temerrüt faizinden, 6,152 TL'lik kısmı ise komisyon ve diğer masraflardan kaynaklanan alacaklardan oluşmaktadır.
Söz konusu müşterilere hisse senedi alımları için kredili alım sözleşmesi kapsamında herhangi bir kredi açılmamış olup söz konusu alım işlemlerine ilişkin herhangi bir teminat da alınmamıştır.
Söz konusu alacaklardan 1,955,676 TL'lik kısmına % 13, 973,120 TL'lik kısmına % 99 ve 305,379 TL'lik kısmına ise % 42 temerrüt faizi işletilmiştir.
Söz konusu alacakların önemli düzeye ulaşması ve önemli derecede kredi riski ve karşı taraf riski içermesi sebebi ile ekteki finansal tablolar üzerindeki etkisi tespit edilememiştir.
5. Sermaye Piyasası Kurumu tarafından yayımlanan Seri: V, No: 65 sayılı Sermaye Piyasası Araçlarının kredili Alım, Açığa Satış ve Ödünç Alma ve Verme İşlemleri Hakkında Tebliği 7. maddesi uyarınca; "Aracı kurumların bir müşteriye açacakları kredi tutarı ortalama özsermaye tutarının %10'unu aşamaz."
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle, Şirket'in ortalama özsermayesi 10,230,496 TL'dir. Şirket'in dolaylı olarak hakim ortağı Mustafa Şahin'e kullandırılan kredi tutarı ise 9,710,904 TL ile özsermayeye oranı % 95 seviyesindedir.
Sınırlı Olumlu (Şartlı) Görüş
6. Görüşümüze göre, Sınırlı Olumlu (Şartlı) Görüşün Dayanağı paragrafında belirtilen hususların muhtemel etkileri hariç olmak üzere, finansal tablolar, Euro Finans Menkul Değerler A.Ş.'nin 31 Aralık 2014 tarihi itibarıyla finansal durumunu ve aynı tarihte sonra eren hesap dönemine ait finansal performansını ve nakit akışlarını Türkiye Muhasebe Standartlarına uygun olarak tüm önemli yönleriyle gerçeğe uygun bir biçimde sunmaktadır.
Diğer Husus
7. Şirket, 19 Eylül 2013 tarihi itibariyle kurulmuştur. Bu sebepten dolayı, 01 Ocak - 31 Aralık 2014 tarihleri arasındaki faaliyet sonuçları, 19 Eylül - 31 Aralık 2013 tarihleri arasındaki faaliyet sonuçları ile karşılaştırılmalı olarak sunulmuştur.
8. 31 Aralık 2014 tarihi itibarıyla, Şirket'in finansal yatırımlar hesabı altında Borsa İstanbul'da işlem gören ilişkili şirketlerine ait gerçeğe uygun değeri 4,229,692 TL tutarında hisse senetleri bulunmaktadır. Şirket "portföy çeşitlemesiyle" yatırım riskini en aza indirmek yerine Şirket portföyünün % 99'unu ilişkili taraflarına ait hisse senetlerine yatırarak yatırım riskini en aza indirecek şekilde değerlendirmemiştir. Bu sebepten, Şirket portföyü hisse senedi fiyatlarında meydana gelebilecek değişimlerin etkisi nedeniyle önemli derecede piyasa ve fiyat risklerine maruz kalmaktadır.
Diğer İlgili Mevzuattan Kaynaklanan Bağımsız Denetçi Yükümlülükleri Hakkında Raporlar
9. TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Şirket'in 01 Ocak - 31 Aralık 2014 hesap döneminde defter tutma düzeninin TKK ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanılmamıştır.
10. TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve talep edilen belgeleri vermiştir.
ATA Uluslararası Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. Member Firm of Kreston International
Dr. Ali Yürüdü Sorumlu Denetçi
İstanbul, 11 Mart 2015
|
|